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對基金管理人進(jìn)行審慎調(diào)查的方式和方法

根據(jù)證監(jiān)會《證券投資基金法》、《證券投資基金銷售管理辦法》、《證券投資基金銷售適用性指導(dǎo)意見》的相關(guān)要求，為規(guī)范基金銷售行為，我公司制定了對基金管理人進(jìn)行審慎調(diào)查的方式和方法。主要從基金管理公司的誠信狀況、經(jīng)營管理能力、投資管理能力和內(nèi)部控制情況等四個方面進(jìn)行重點(diǎn)調(diào)查評價(jià)。

一、基金管理公司的誠信狀況

基金管理人是基金產(chǎn)品的組織者和管理者，其最主要職責(zé)就是按照基金合同的約定，負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作，在有效控制風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上為基金投資者爭取最大的投資收益。基金管理人在整個基金運(yùn)作中起著核心作用。由于基金管理公司受托理財(cái)?shù)奶匦裕沟没鸸芾砉镜恼\信狀況尤為重要。依據(jù)公開市場信息，依據(jù)中國證監(jiān)會、證券業(yè)協(xié)會的處罰決定和交易所的相關(guān)公告，從以下幾個方面對基金管理公司的誠信狀況進(jìn)行評價(jià)：

1. 違法違規(guī)情況：

(1) 是否有重大違規(guī)事件（如“老鼠倉”事件）以及違規(guī)的次數(shù)；

(2) 是否有關(guān)聯(lián)交易和利益輸送等重大損害投資者利益的行為；

(3) 在基金銷售和宣傳方面是否有違規(guī)行為。

2. 基金管理公司旗下的基金契約執(zhí)行狀況。

二、基金管理公司的經(jīng)營管理能力

考察基金管理公司的經(jīng)營管理能力，主要包括兩方面：基金管理公司的穩(wěn)定性和基金管理公司的綜合實(shí)力。依據(jù)基金管理公司公開披露的信息，依據(jù)中國證監(jiān)會、證券業(yè)協(xié)會和交易所的相關(guān)公告，從以下幾個方面對基金管理公司的穩(wěn)定性進(jìn)行評價(jià)：

1. 最近三年的股東情況和股權(quán)變動情況；

2. 最近三年的高管變動情況及變動頻繁程度；

3. 最近三年基金經(jīng)理的變動情況。

判斷基金管理公司的綜合實(shí)力，是了解其所發(fā)行的基金的風(fēng)險(xiǎn)程度和管理水平的重要借鑒的指標(biāo)。依據(jù)基金管理公司公開披露的信息，依據(jù)中國證監(jiān)會、證券業(yè)協(xié)會和交易所公開披露的信息，從以下幾個方面對基金管理公司的綜合實(shí)力進(jìn)行評價(jià)：

1. 資產(chǎn)管理規(guī)模：按照基金管理公司的公募基金資產(chǎn)凈值規(guī)模及規(guī)模增長幅度進(jìn)行評估；

2. 資產(chǎn)管理經(jīng)驗(yàn)：按照基金管理公司旗下首只基金的設(shè)立時間（封閉式基金取上市時間）進(jìn)行評估；

3. 投資研究團(tuán)隊(duì)：按照投資研究團(tuán)隊(duì)的規(guī)模和結(jié)構(gòu)評估；

4. 管理基金的數(shù)量：根據(jù)基金管理公司旗下基金的數(shù)量的多少進(jìn)行評估；

5. 管理基金的種類：根據(jù)證監(jiān)會《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》中對基金的基本分類，考量基金管理公司旗下基金覆蓋的基金類型。

三、基金管理公司的投資管理能力

投資管理能力是基金管理公司的核心競爭力指標(biāo)，依據(jù)公開市場信息，我們通過對基金管理公司旗下所有基金產(chǎn)品的總體收益情況、風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益情況來綜合衡量基金管理公司投資管理能力。

1. 絕對收益。按照旗下股票型基金（不含指數(shù)基金）和混合型基金過去三年、過去兩年、過去一年的加權(quán)平均凈值增長率評估；

2. 風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益。按照旗下股票型基金（不含指數(shù)基金）和混合型基金過去三年、過去兩年、過去一年的加權(quán)平均風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益排名情況評估。

四、基金管理公司的內(nèi)部控制情況

依據(jù)證監(jiān)會《證券投資基金管理公司內(nèi)部控制指導(dǎo)意見》，基金管理公司必須按照核定的業(yè)務(wù)范圍和基金資產(chǎn)運(yùn)作的業(yè)務(wù)特征建立架構(gòu)清晰、控制有效的內(nèi)部控制機(jī)制，制定全面系統(tǒng)、切實(shí)可行的內(nèi)部控制制度，設(shè)立順序遞進(jìn)、權(quán)責(zé)統(tǒng)一、嚴(yán)密有效的內(nèi)部控制防線。依據(jù)基金管理公司公開披露的信息，依據(jù)中國證監(jiān)會、證券業(yè)協(xié)會和交易所的相關(guān)公告，主要從以下兩方面來考察基金管理公司的內(nèi)部控制狀況：

1. 內(nèi)控制度和流程建設(shè)情況；

2. 對風(fēng)險(xiǎn)事件的處理能力。

根據(jù)上述對基金管理公司的誠信狀況、經(jīng)營管理能力、投資管理能力和內(nèi)部控制情況等四個方面的評價(jià)，對基金管理公司進(jìn)行綜合評定，按照一定的權(quán)重對各項(xiàng)經(jīng)過標(biāo)準(zhǔn)化之后的得分進(jìn)行加權(quán)，得到基金管理公司的綜合得分。